손실로부터 하산에 직면할 위험이 증대되었다는 것을 의미한다. 증권회사가 고객으로부터 신뢰를 얻기 위해서는 손실가능의 정도를 측정하여 위험의 한계를 미리 알려주는 조기 경보 체제로서의 위험관리방안 도입을 서둘러야 할 것이다. OECD가입이후 우리는 증권 산업 및 시장의 개방을 점진적으로 확대할 예정이다. 증권시장 및 증권 산업의 경쟁 촉진은 증권시장의 경쟁력을 강화 시킬 수 있다는 기회요인도 되지만, 개방을 선도해야할 증권기관의 경쟁력이 외국에 비해 떨어진다면 국내 증권시장의 안정성을 해칠 수 있다는 위협요인도 된다.
· 고객에 대한 인식의 변화
또한 현재 우리나라에서는 고객의 돈을 운용하는 신탁계정과 회사 돈을 운용하는 고유계정간의 전용 때문에 발생되는 이해상충을 막고자 투신사의 운용과 판매를 분리하려 노력하고 있다. 즉, 투자신탁회서는 자신의 자산인 고유계정의 이익을 높이기 위해 투자자들의 신탁계정의 이익을 해치는 경우가 있을 수 있다는 말이다. 증권 산업의 발전에는 투자자의 신뢰가 무엇보다 중요하다. 신회를 얻지 못하면 돈을 맡길 고객이 사라지기 때문이다. 증권 산업에 종사하고 있는 경영자들이 이러한 사실을 깊이 인식하지 못하면 정부당국의 규제를 부를 수밖에 없다. 정부당국의 규제를 차치하고라도, OECD가입과 더불어 가속화되고 있는 자본시장의 자율화는 국제적 경쟁을 불러 일으켜 고객의 신뢰를 얻지 못한 기관은 고객유치 경쟁에서 도태될 것이다. 우리나라 증권 산업의 경영자들은 고객의 신뢰가 장기적인 생존의 기본임을 인식하여 단기적인 실적 위주에서 장기적인 성공으로 경영마인들을 바꾸어야 할 것이다.